随着上市银行半年度业绩报告的陆续披露，各行上半年经营“成绩单”浮出水面。值得关注的是，各行在资产总额和净利润保持稳健增长的同时，信贷结构普遍出现调整和优化。响应“双碳”任务目标，上市银行在绿色信贷方面加大了投入力度，同时，在绿色债券、绿色投资等领域的探索创新明显提速。

　　记者注意到，下一步，上市银行所面临的向净零碳经济过渡可能出现的转型风险始终受到投资者和银行业分析师的关注。如何探索出一条绿色金融发展的有效路径？如何加快碳中和布局？部分银行管理层在业绩发布会上给出了各自的答案。

　　绿色信贷仍是主要抓手

　　总体来看，今年上半年，上市银行普遍将业务重点放在继续推动实体经济高质量发展上，银行的信贷资金更多地流向重点领域和薄弱环节。

　　就绿色信贷而言，来自银保监会的数据显示，今年上半年，主要银行绿色信贷增加超过1万亿元，已披露中报的上市银行个体数据则更为直观。截至今年6月末，工商银行绿色贷款余额突破2万亿元，达到2.15万亿元；建设银行绿色贷款余额为1.57万亿元。

　　“交行将绿色信贷纳入全行经营绩效考核，引导分行落实绿色信贷等结构性监管指标要求和总行管理要求。此外，将绿色信贷管理嵌入授信全流程管理，贷前严格执行绿色信贷准入制度，建立绿色信贷‘一票否决制’。”交通银行业务总监涂宏在业绩发布会上回答《金融时报》记者提问时，解答了该行绿色贷款增速较快的原因。中报数据显示，该行绿色贷款余额较上年末增长12.65%。

　　2021年以来，监管层对于绿色金融的监管准则日益完善，特别是《银行业金融机构绿色金融评价方案》发布后，银行以绿色信贷为主，在绿色金融领域的布局紧锣密鼓地展开，并逐渐成为银行新的增长点。

　　值得一提的是，目前来看，绿色信贷仍然是银行支持绿色发展的主要抓手。同时，也有不少银行机构已经开始了对绿色债券、绿色投资等领域的创新探索。

　　绿色金融业务创新提速

　　“工行的绿色金融创新在上半年提速。上半年，我们积极创新资本市场金融产品，比如，工银瑞信推出了市场首只ESG主题ETF基金；工银理财推出了碳中和资产配置指数以及绿色金融理财产品。”工商银行行长廖林在该行的业绩发布会上介绍说。

　　此外，工行首批开展了碳中和债、可持续发展挂钩债等各类绿色债券的投融资业务，还积极参与国家绿色产业基金、积极对接全国碳市场建设、积极支持绿色金融改革创新试验区建设、积极探索开展碳排放权质押贷款业务，并在一些地方初见成效。数据显示，该行绿色债券投资、绿色非标代理投资、绿色租赁融资等余额4000多亿元，累计发行绿色金融债券近100亿美元。

　　在绿色债券方面表现抢眼的还有招商银行(600036,股吧)。2021年上半年，该行共助力15家企业发行17笔绿色债券，合计发行规模226.15亿元。其中，招商银行主承销规模为95.36亿元，包括主承销44.36亿元碳中和债9只，其子公司招银理财共投资绿色债券187.61亿元。

　　不少受访专家预计，从下一步的布局方向来看，绿色债券市场或是银行的主攻方向。“今年以来，国家陆续出台了多项政策支持绿色债券市场发展。一方面，监管层积极扩大绿色债券支持领域的覆盖面，拓展市场的参与主体；另一方面，碳中和债、可持续挂钩债等创新绿色债券品种相继推出。此外，随着各行业碳达峰、碳中和相关工作的深入推进，绿色债券发行需求也将上升。”中国银行研究院博士后汪惠青在接受《金融时报》记者采访时表示。

　　有“扶”有“控”落实低碳转型

　　实际上，在加快低碳转型过程中，银行业面临着存量资产低碳化转型的挑战。银行机构所面临的向净零碳经济过渡可能出现的转型风险，也始终受到投资者和银行业分析师的关注。

　　“关于低碳转型的挑战和应对，近期，工商银行重点在‘扶’和‘控’同步推进方面发力。”廖林在业绩发布会上如是回答媒体提问。

　　据廖林介绍，具体而言，“扶”，是指积极推动能源结构转型，工行顺应国家能源结构调整方向，持续推进能源投融资结构清洁化、低碳化转型，较早进入风电、光伏发电等新能源市场。“控”，是指加强对“两高”行业投融资管控。坚持对钢铁等多个高碳行业实行“总量控制、有扶有控”的信贷政策，积极支持相关行业的低排放及节能改造项目，持续退出落后产能融资，“两高”行业投融资占比稳步下降。

　　涂宏则在回应相关问题时表示，下一步，交通银行将围绕碳中和目标推进过程中新增的各类融资需求，重点支持包括节能环保、清洁生产、清洁能源、绿色生态、基础设施绿色升级等绿色重点产业领域，积极发展碳中和债券，关注碳交易等市场热点衍生的业务机遇和客户。

　　与此同时，高度重视碳中和目标下相关传统产能严重过剩行业的风险。对产能严重过剩行业，按“有扶有控、分类施策”原则，以限额管理、名单管理为抓手，落实差异化信贷政策，在总量占比稳中有降的前提下，持续优化资产配置。

　　数据显示，截至6月末，交行产能严重过剩的行业贷款类余额在全行境内贷款中占比2.48%，较上年末减少0.12个百分点；不良贷款率2.36%，较上年末下降0.35个百分点。